Вечерний обзор «ФИНАМ», 13.07.2020. Рынок затаился накануне нового сезона отчетности

Статистики сегодня было и вправду крайне мало (не то, что ожидается завтра – там глаза разбегутся). Количество же корпоративных новостей, несмотря на уже начавшийся сезон отчётности, пока еще очень незначительно. Со вторника начинают отчитываться крупнейшие кредитные учреждения, так что инвесторам будет чем заняться. Сегодня же они, похоже, откровенно скучали, нажимая ради развлечения периодически кнопку «buy».
Собственно, перейдем к тому, что происходило в мире. Индекс деловой активности в секторе услуг Японии месяц к месяцу вырос с -7,7% до -2,1%. Индекс оптовых продаж в Германии в июне год к году подрос с -4,3% до -3,3%, а месяц к месяцу – с -0,6% до 0,6%. Квартальный отчет представил американский производитель безалкогольных напитков PepsiCo: чистая прибыль компании во втором квартале составила $1,65 млрд, или $1,18 на акцию по сравнению с $2,04 млрд, или $1,44 на бумагу годом ранее. При этом выручка сократилась на 3% (г/г) до $15,95 млрд, тогда как аналитики ожидали $15,38 млрд. Без учета разовых статей, компания заработала $1,32 на акцию против консенсус-прогноза на уровне $1,25 на бумагу.

И все. На этом, собственно, все новости иссякли. Что не помешало достаточно оптимистично отторговаться Азии, которая передала волну позитива сперва в Европу, а затем и в Америку. Биржевые индексы в США сегодня растут как на дрожжах, что немного странно, если учесть, что корпоративные отчеты, коих на этой неделе будет достаточно, в большинстве своем ничего хорошего не предвещают. Тем не менее, за исключением России, весь остальной мир выглядел «весело-зелёненьким»:

Индекс	Страна	Значение	Изменение
Nikkei 225	Япония	22.759,50	+2,10%
Shanghai Composite	Китай	3.443,29	+1,77%
KOSPI	Южная Корея	2.186,06	+1,67%
Hang Seng	Гонконг	25.772,12	+0,17%
S&P/ASX 200	Австралия	5.977,50	+0,98%
Nifty 50	Индия (Мумбаи)	10.802,70	+0,32%
BSE Sensex 30	Индия (Бомбей)	36.693,69	+0,27%
EURO STOXX 50	ЕС	3.350,00	+1,63%
FTSE100	Британия	6.176,19	+1,33%
DAX	Германия	12.799,97	+1,32%
САС40	Франция	5.056,23	+1,73%
DIJA	США	26.475,56*	+1,54%
S&P500	США	3.165,16*	+1,28%
NASD COMP	США	10.797,43*	+1,71%
РТС	Россия	1.234,50	-0,90%
МосБиржа	Россия	2.766,79	-1,22%

* — по состоянию на 19:19 мск

Стоимость энергоносителей в ожидании встречи ОПЕК+ вошла-таки в зону заметной турбулентности. В пятницу, как мы помним, её изрядно помотало сперва вниз, потом вверх. Данные от Baker Hughes, показавшие, что число активных буровых установок в США снизилось за неделю со 185 единиц до 181 единиц, а общее количеству буровых уменьшилось с 263 единиц до 258 единиц, лишь ускорили подъем котировок под вечер. Сегодня же стоимость углеводородов снова пошла вниз, но уже не так сильно, как в прошлый раз, а затем без каких-либо видимых причин опять развернулась в рост. На данную минуту котировки основных сортов нефти пусть и не быстро, но продолжают подниматься. Напомним, что завтра состоится телефонная конференция мониторингового комитета ОПЕК+, а в среду в онлайн режиме пройдет совещание стран-участниц картеля по поводу возможного смягчения квот на добычу нефти до 7,7 МБД. Видимо, ожидание новостей и вызывает на сырьевых рынках такую нервозность:

Рубль, лишенный четких ориентиров, большую часть дня провел в боковом движении, но растущая нефть в итоге утащила его вверх относительно доллара. А вот по отношению к евро отечественная валюта проявила абсолютную невозмутимость, даже несколько ослабнув под самый вечер.

По состоянию на 19:36 мск котировки нефти и стоимость рубля относительно доллара и евро выглядели следующим образом:

 

Нефть	Цена барреля, $	Курс	Руб. за единицу
Brent	43,24	USD	70,683
WTI	40,57	EUR	80,357

В России количество новостей тоже не зашкаливало. «КАМАЗ» и «Северсталь» отчитались по производственным результатам. Вот, собственно, и все. Камский автозавод за 1 полугодие 2020 года выпустил 16 647 машинокомплектов, что на 11,8% выше показателя аналогичного периода прошлого года. «Северсталь» во II квартале 2020 года сократила объем производства чугуна на 3% к предыдущему кварталу, производство составило 2,33 млн тонн (I квартал 2020 года: 2,41 млн тонн). Производство стали снизилось на 2% и составило 2,81 млн тонн (I квартал 2020 года: 2,85 млн тонн) вследствие сокращения объема производства чугуна. Консолидированные продажи стальной продукции снизились на 7% к предыдущему кварталу и составили во I I квартале 2020 2,55 млн тонн (I квартал 2020 года: 2,75 млн тонн) из-за снижения объемов производства стали и возросшей доли экспортных продаж с более длительным сроком реализации.

Отечественные фондовые площадки открылись достаточно позитивно, но вот задора хватило совсем ненадолго: почти сразу после старта торгов биржевые индексы развернулись пусть и в небыстрое, но довольно упрямое снижение, продолжавшееся весь день. В итоге закрытие торговой сессии прошло почти на минимумах дня. «Долларовый» индекс РТС за счет некоторого укрепления отечественной валюты выглядел чуть лучше своего «рублевого» собрата: первый потерял 0,90%, а второй провалился на 1,22%. Среди лидеров роста стоит отметить «Городские инновационные технологии — ГИТ (+12,19%), «Петропавловск» (+4,75%), «Фармсинтез» (+3,45%), ГДР TCS (+2,41%), «Детский Мир» (1,93%) и «Яндекс» (+1,74%). Сильнее других снизились допустивший очередной разлив топлива «НорНикель» (-3,05%), «ЛУКОЙЛ» (-2,78%), ММК (-2,51%), «Татнефть» (-2,51% в префах и -2,35% в обычке), «Полюс» (-2,41%) и ПИК (-2,39%).

Завтра будет крайне насыщенный на макроэкономическую статистику, корпоративные отчеты и новости день. Британия отчитается по (загибайте пальцы) объемам розничных продаж от BRC, изменению числа заявок на пособия по безработице и изменению занятости, объемам строительства, ВВП, объемам промышленного производства, объемам производства в обрабатывающей промышленности и сальдо торгового баланса. Германия представит данные по инфляционным показателям, Индексу текущих экономических условий ZEW и Индексу экономических настроений ZEW. ЕС опубликует данные по объемам промышленного производства и Индексу экономических настроений ZEW. США отчитаются по индексу потребительских цен, а Китай – по внешнеторговым операциям. Вечером Американский институт нефти представит предварительные данные по недельному изменению запасов сырой нефти.

Выйдут квартальные отчеты JPMorgan, Citigroup, Wells Fargo&Co, First Republic Bank, Delta Air Lines. В России финансовую отчетность опубликует «Газпром» а по производственным результатам отчитается ММК. Будет последний день для попадания в реестр на получение дивидендов по бумагам АФК «Система» и «Газпрома». Акции Сбербанка будут последний день торговаться в дивидендах.

Алексей Коренев, аналитик ГК «ФИНАМ»