Германия отметилась большим набором важнейшей макроэкономической статистики. Индекс потребительских цен не изменился и не обманул ожиданий аналитиков. А вот ВВП за третий квартал показателем год к году вырос с 1% до 2,3% (как и прогнозировали эксперты). Месяц к месяцу ВВП вырос с 0,6% до 0,8% (изменений не ждали). Индекс экономических настроений ZEW оказался на уровне 18,7 при предыдущем значении 17,6 и прогнозах в 20,0.
Британия опубликовала индекс потребительских цен г/г за октябрь, который не изменился, составив 3,0%, в то время как экономисты прогнозировали рост в 0,1%. ЕС также отчитывался по ВВП за третий картал. Изменений не последовало, впрочем, эксперты их и не ждали. Год к году показатель составил 2,5%, квартал к кварталу 0,6%. Немецкий производитель бытовой химии Henkel зафиксировал снижение чистой прибыли в 3-м квартале с 576 млн евро годом ранее до 564 млн евро (657,4 млн. долл.). Продажи в рассматриваемом периоде увеличились на 4,9% г/г до 4,98 млрд евро, в то время как аналитики в среднем ожидали 5,09 млрд евро.
Британский оператор сотовой связи Vodafone Group зафиксировал рост прибыли до налогообложения — за шесть месяцев с окончанием в сентябре она выросла на 55% г/г до 2,16 млрд евро (2,52 млрд. долл.). При этом выручка в рассматриваемом периоде сократилась с 24,05 млрд евро до 23,01 млрд евро.
В итоге, к окончанию дня почти все европейские индексы снизились. По состоянию на 18:50 мск. FTSE100 вырос на мизерные 0,06% — до уровня 7420 п. , САС40 снизился на 0,35% до значений 5323 п., немецкий DAX опустился до 13048 п (-0,19%).
Российские торги начались существенным снижением стоимости бумаг «Ростелекома» и АФК «Система» после их исключения из индекса MSCI Russia. Собственно, по итогам дня они и оказались лидерами падения.
Группа «Лукойл» отчиталась за 9 месяцев по объемам добычи, заявив, что без учета проекта Западная Курна-2 последняя выросла на 2,3% по сравнению с аналогичным периодом 2016 года, до 2 218 тыс. барр. н. э./сут. Рост добычи связан с развитием газовых проектов. В третьем квартале 2017 года среднесуточная добыча составила 2 219 тыс. барр. н. э./сут, практически не изменившись по сравнению со вторым кварталом 2017 года. Выручка «Роснефти» за 9 месяцев 2017 года по МСФО выросла на 22,9% в рублевом и на 43,7% в долларовом выражении. В III квартале выручка составила 1 496 млрд руб. (26,2 млрд. долл.), что на 6,9% выше относительно предыдущего квартала. Выручка за 9 мес. увеличилась на 22,9%, достигнув 4 305 млрд руб. Чистая прибыль, относящаяся к акционерам компании, по итогам 3 кв. 2017 г. составила 47 млрд руб. (снижение на 26,6% по сравнению со 2 кварталом), а по итогам 9 мес. 2017 г. чистая прибыль снизилась на 3,9% — до 122 млрд руб.
Оператор связи МТС также отчитался за 3-й квартал – выручка выросла на 2,1% по сравнению с аналогичным показателем 2016 года, составив 114,6 млрд рублей. Чистая прибыль группы МТС в 3 квартале выросла на 43% г/г, составив 18 млрд рублей. Чистый убыток «Газпрома» в январе-сентябре 2017 года превысил 9,205 млрд рублей по РСБУ после прибыли в 75,418 млрд рублей за аналогичный период 2016 года. Выручка в отчетном периоде (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей) выросла на 9,3% г/г и составила 3,034 трлн рублей. Валовая прибыль компании выросла на 4% г/г, до 1,198 трлн рублей. Прибыль от продаж выросла на 21% г/г, составив 232,9 млрд рублей. Еще один оператор связи — «Мегафон», показал в январе-сентябре убыток в размере 4,932 млрд рублей против прибыли в 32,6 млрд рублей годом ранее. Выручка компании в отчетном периоде выросла на 2% г/г — до 218,8 млрд рублей, валовая прибыль снизилась на 13,5% г/г, до 75,5 млрд рублей.
Чистая прибыль «Башнефти», приходящаяся на акционеров компании, за 9 месяцев 2017 года по МСФО выросла на 29% и составила 43,79 млрд рублей. Выручка от реализации (включая убыток от совместной деятельности) выросла на 10% — до 478,025 млрд рублей.
Ну и под конец дня напомнил о себе всеми горячо любимый премьер, сказав, что рост экономики в 3% в год – вполне достижимый сейчас для страны показатель. Накануне, напомним, он буквально сказал следующее: «Тем не менее рост порядка 2% – это по мировым масштабам весьма неплохой рост. Достаточно посмотреть на рост экономик ТАК НАЗЫВАЕМЫХ развитых стран». Завтра ждем цифру 4%.
По итогам дня индекс РТС закрылся на уровнях 1137 п (-1,04%), а ММВБ остановился на 2167 п. (-0,04%). Наибольший рост показали акции Полюса (+3,8%), «Распадской» (+2,3%), «Сбербанка» (+2,2%) и НЛМК (+1,9%). Сильней других снизились «Ростелеком» (-4,8%), «Система» (-4,6%), «Роснефть» (-3,3%) и «Мегафон» (-3,0%).
Нефть в течение дня продолжала корректироваться к росту прошлой недели, существенно ускорив падение под вечер. Снижению способствовали заявления администрации Трампа, что в 2018-м году планируется продать больше половины объема стратегического нефтяного резерва (SPR) с целью снижения национального долга. Являясь членом Международного энергетического агентства (IEA) США обязаны располагать запасами сырой нефти или нефтепродуктов, эквивалентными 90 дням чистого импорта для использования в нештатных ситуациях. На настоящий момент объем SPR составляет 674 млн баррелей нефти, что соответствует более, чем 170-ти дням импорта. Конгресс уже распорядился о продажах энергоносителей, чтобы довести размер резерва до 500 млн баррелей. К моменту закрытия отечественных фондовых площадок нефть марки BRENT стоила 61,92 долл. барр., техасская WTI — 55,68 долл./барр.
Российский рубль, впрочем, начал снижаться еще задолго до падения котировок углеводородов. В течение нескольких предыдущих дней, пока стоимость энергоносителей находилась на рекордно высоких уровнях, российский рубль не проявлял должного темперамента, индифферентно отстаиваясь на достигнутых уровнях. Уже один этот фактор должен был послужить хорошим сигналом к тому, что в валюте, вероятнее всего, коррекция начнется раньше. Тем более, что спрос на валюты развивающихся стран понизился по всему рынку. Валюты стран – членов БРИКС так же испытали определенное давление и начали умеренное снижение. На фоне грядущего повышения ставки ФРС в декабре (а в том, что оно состоится, сомневаться практически не приходится), инвесторы стали терять интерес к риску и переориентироваться на более надежные инструменты, номинированные в долларах и евро. Поэтому сегодняшнее снижение стоимости рубля, заметно ускорившееся под вечер на фоне снижения стоимости энергоносителей, вполне обоснованно. К 18:50 мск. доллар стоил 60,04 рубля, а евро – 70,58 рубля.
В США сегодня было относительно немного статистики. Вышедший индекс цен производителей остался без изменений, на уровне 0,4%, при том, что эксперты ожидали снижения до 0,1%. General Electric объявил, что ожидает в 2018 г. прибыль в диапазоне 1,00-1,07 долл. на акцию, хотя ранее планировалось 2 долл. на одну бумагу. Кроме того, было объявлено о снижении размера дивидендных выплат вдвое — с 96 центов до 48 центов на акцию, что станет всего третьим по счету сокращением величины платежей за всю историю GE.
Американские рынки открылись несущественным снижением. Последующий умеренный рост не вернул их к уровням закрытия. Пожалуй, следует ожидать дальнейшего коррекционного снижения на рынках США. На 18:50 индексы показывали 23371 п. по DJIA и 2579 по S&P500.
Завтра утром Япония отчитается по ВВП за 3-й квартал и по объемам промышленного производства. В Британии выйдет широкий блок статистики по безработице. В США будут опубликованы базовый индекс потребительских и розничных цен, объемы розничных продаж, запасы сырой нефти и избыточные запасы в Кушинге. Из корпораций отчитаются: у них – Cisco., у нас — Группа Черкизово и Сбербанк.
Алексей Коренев, аналитик группы компаний «ФИНАМ»
